路透社)-债务投资公司FS Investment Corp和收购公司KKR共同汇集了超过180亿美元的私人资本,用于投资中型企业,以推动开展更大的交易,而这是其他替代贷方无法企及的。
结果,投资私人中型市场美国公司债务的FS放弃了与Blackstone Group LP的合作伙伴关系。
KKR周一表示,与KKR达成的交易将创建全球最大的业务开发公司(BDC)平台。
BDC在2008年金融危机之后受到投资者的欢迎,因为银行和其他传统贷方向公司的业务缩水,尽管在该行业竞争加剧的情况下,它们的增长已经放缓。
FS执行副总裁Mike Gerber在接受采访时说:“规模使您能够进行大型中高端市场交易,而这是您以前做不到的。”
“这真的很重要,因为私人信贷市场竞争非常激烈,特别是在中低端市场。”
大约137亿美元将来自FS Investments,另外46亿美元将来自Corporate Capital Trust,后者是由KKR外部管理的BDC。
KKR交易取代了与黑石集团(Blackstone)的FS Investments子咨询协议,黑石集团周一表示将启动一项新的直接贷款业务。
黑石表示,其平台上的金融服务基金产生了强劲的投资业绩,大大超过了所有相关市场基准。
FS将向黑石集团支付6.4亿美元的现金,即大约三年的收入,以终止合作关系。
黑石集团高级董事总经理本内特·古德曼(Bennett Goodman)表示,分道扬mutual是相互的,黑石集团希望“对我们向中间市场的直接贷款活动拥有100%的控制权。”
KKR表示,这笔交易将帮助其信贷业务管理的资产增长33%,达到550亿美元。
CCT首席执行官和KKR Credit and Markets总裁Todd Builione在接受采访时说:“我们的消息来源和发现的数据表明,这种伙伴关系使KKR Credit从私人信贷的前10名晋升为前三名。”
合伙企业须经股东批准。
在另一份声明中,FS Investments还表示,它正在与私募股权公司EIG Global Energy Partners合作,建立一家40亿美元的合资企业,为能源和基础设施公司融资。